Rapport sur les prêts hypothécaires de l’automne 2022 : 3 tendances

Le Rapport sur le secteur des prêts hypothécaires résidentiels fournit une analyse économique du secteur des prêts hypothécaires résidentiels au Canada. Il présente un examen des plus récentes données sur les prêts hypothécaires assurés et non assurés de tous les types de prêteurs. Il fournit aussi des renseignements sur les tendances émergentes dans le secteur des prêts hypothécaires résidentiels au Canada.

Fondé sur les plus récentes données disponibles, le rapport de l’automne 2022 indique ce qui suit :

• Après avoir de plus en plus opté pour des taux variables, plus de la moitié des propriétaires-occupants canadiens ont choisi des prêts hypothécaires à taux fixe.
• Certaines personnes ont de la difficulté à obtenir des prêts auprès des banques traditionnelles en raison du resserrement des règles et de la hausse des taux d’intérêt. Les prêteurs non traditionnels sont un marché en pleine croissance pour ces gens.
• Les prêts hypothécaires pour l’achat de propriétés ont diminué de 5,5 %, et les prêts hypothécaires refinancés ont bondi de 13,3 %.

Prêts hypothécaires à taux fixe : le choix de plus de la moitié des propriétaires-occupants au Canada

L’écart se resserre entre les propriétaires-occupants qui choisissent des prêts hypothécaires à taux variable et ceux qui choisissent des prêts hypothécaires à taux fixe. Depuis juin 2022, les institutions financières assujetties à la réglementation fédérale ont prêté plus de fonds pour des prêts hypothécaires nouveaux et renouvelés dans le cadre d’ententes à taux fixe que d’ententes à taux variable. En effet, parmi les personnes qui ont récemment contracté un prêt hypothécaire, 55 % ont opté pour un taux fixe.

Depuis le début de 2022, les consommateurs qui ont opté pour des prêts hypothécaires à taux fixe ont privilégié les engagements à court terme (moins de 5 ans) aux prêts hypothécaires de 5 ans ou plus.

Les prêteurs non traditionnels : un marché en pleine croissance

Le resserrement des règles hypothécaires et la hausse rapide des taux d’intérêt font qu’il est plus difficile pour certains emprunteurs hypothécaires d’obtenir un prêt auprès de prêteurs traditionnels. Cela signifie que moins d’emprunteurs hypothécaires peuvent passer d’un prêteur non traditionnel à un prêteur traditionnel au terme de leur prêt.

Une plus grande part des emprunteurs hypothécaires renouvellent leurs prêts dans le secteur des prêts non traditionnels, soit avec le même prêteur ou un prêteur différent. Étant donné qu’il devient de plus en plus difficile d’être admissible dans le contexte actuel des taux d’intérêt, un emprunteur hypothécaire sur trois renouvelle son prêt auprès d’un prêteur non traditionnel.

Environ 70 % des emprunteurs hypothécaires avaient une stratégie de sortie efficace. Ce pourcentage est plus bas qu’en 2020 et en 2021; il était alors stable, à 72 %. Cette baisse récente est également attribuable à la diminution du nombre de propriétés vendues au terme du prêt.

Pour les emprunteurs hypothécaires qui restent dans le secteur des prêts non traditionnels plus longtemps et qui paient des taux d’intérêt plus élevés, l’abordabilité du logement est un problème.

Baisse des prêts hypothécaires pour l’achat et le refinancement de propriétés 

Les données les plus récentes montrent que les nouveaux prêts hypothécaires ont diminué. Cette baisse s’explique par :

• l’incertitude économique;
• la hausse des taux d’intérêt;
• les pressions inflationnistes.

Pendant que les taux d’intérêt augmentaient et que les marchés de l’habitation ralentissaient, les prêts hypothécaires pour l’achat de propriétés ont diminué de 5,5 %. Les prêts hypothécaires refinancés ont enregistré la plus forte baisse, soit 13,3 %.

Les banques à charte ont consenti pour 191 milliards de dollars de prêts hypothécaires. C'est 7,9 % de moins qu'à la même période en 2021.

Les prêteurs hypothécaires non bancaires, comme les coopératives de crédit, les sociétés de financement hypothécaire et les entités de placement hypothécaire, ont octroyé pour 110 milliards de dollars de prêts hypothécaires. Il s’agit d’une baisse de plus de 23 % par rapport à la même période en 2021.

Consultez le Rapport sur le secteur des prêts hypothécaires résidentiels pour connaître toutes les tendances du secteur et tous les résultats de notre recherche.

Téléchargez le rapport (PDF)

Liens connexes :

• L’avenir de l’économie et du logement – Mise à jour de l’automne 2022
• Série sur les prêteurs non traditionnels